Todas las soluciones de financiamiento tienen ventajas y desventajas. El financiamiento basado en ingresos (RBF en inglés), en particular, puede ser una buena opción para pequeñas empresas que:
- Necesitan capital rápidamente
- No han estado en el negocio durante mucho tiempo
- Prefieren un compromiso a corto plazo
- Tienen flujo de efectivo impredecible
- No tienen activos para usar como garantía
- Pueden no tener un historial financiero impecable
- Requieren una pequeña cantidad de dinero
- Experimentan cambios estacionales en sus ingresos
¿Funcionará el RBF para tu negocio?
Una forma de determinar si el RBF es una buena opción para tu situación específica es comparar el costo total de cada opción de financiamiento, incluyendo todas las tarifas y cargos. Al evaluar cada opción, es importante entender por qué algunas métricas pueden ser inexactas o engañosas para el RBF.
¿Por qué no funciona la TPA?
La Tasa de Porcentaje Anual (TPA) se calcula en función de variables típicas de un préstamo, como el monto del pago fijo y un plazo de pago fijo. Estas variables no se aplican al RBF, ya que los pagos pueden ajustarse cuando los ingresos de un negocio cambian, lo que generalmente alarga la duración de la remesa. Por lo tanto, la TPA no puede utilizarse para reflejar con precisión el costo de este tipo de financiamiento.
En su lugar, los proveedores de RBF suelen utilizar una tasa de factor, que es un multiplicador aplicado al monto del financiamiento para determinar el monto total del pago. La tasa de factor se determina a través de un proceso de evaluación, que toma en cuenta el riesgo asociado con el financiamiento de un negocio y se basa típicamente en los ingresos de la empresa, su potencial de crecimiento y otros factores.
Comparando tasas de interés y tasas de factor
Las tasas de factor y las tasas de interés son diferentes formas de calcular el costo de obtener capital, por lo que son difíciles de comparar. En general:
- Las tasas de interés tienden a ser más caras que las tasas de factor para financiamiento a largo plazo, como un préstamo, porque los intereses se acumulan con el tiempo.
- Las tasas de factor tienden a ser más caras que las tasas de interés para financiamiento a corto plazo, como el RBF, porque el proveedor asume un mayor riesgo de incumplimiento.
Es importante tener en cuenta que tanto las tasas de interés como las tasas de factor son solo un elemento a considerar al evaluar el costo del financiamiento. Otros factores, como tarifas, términos de pago y penalizaciones, también pueden afectar significativamente el costo total del financiamiento y deben considerarse según los términos específicos del acuerdo.
Además del costo, también es fundamental que los propietarios de negocios analicen las características, beneficios y riesgos del tipo de financiamiento para determinar el valor total para su negocio.
Definiciones clave
Tasa de interés Un porcentaje cobrado sobre el saldo pendiente de un préstamo
Tasa de factor Un costo fijo cobrado sobre el monto total financiado
Costo total Todos los costos de cada opción de financiamiento, incluyendo tarifas y cargos.
Qué buscar
Es esencial trabajar con un proveedor de RBF reputado que sea transparente y consultivo en su enfoque para explicar los términos de su acuerdo de RBF. Conoce qué buscar al elegir un proveedor de RBF.
Más información